Почему вклад — это не инвестиция, но всё равно важный инструмент

У вклада и инвестиций принципиально разная экономическая природа, цель и уровень риска. Банк привлекает ваши деньги во вклад, как заемные средства под фиксированный процент, а затем выдает их в кредит другим людям или бизнесу. Вы не становитесь совладельцем или инвестором проектов. 

В колонке Читинского отделения Банка России сегодня Алексей Белобородов рассказывает о том, чем банковские вклады отличаются от инвестиций, и что важно значть при выборе этих инструментов.

Инвестируя, вы напрямую вкладываете деньги в актив – акции, недвижимость, бизнес. Вы получаете права на долю прибыли или рост стоимости актива.

Главное отличие вкладов от всех остальных инструментов, которые позволяют вам заработать, – это их надежность. Вклады в российских банках застрахованы Агентством по страхованию вкладов на сумму до 1,4 млн рублей. Это снижает риски потери денежных средств.

Инвестиции же могут принести доход, превышающий проценты по вкладам, но также сопряжены с риском потерять часть или весь капитал.

Вклад может служить финансовой подушкой безопасности, ликвидным средством на случай непредвиденных обстоятельств, а также использоваться для накопления на краткосрочные цели (например, на покупку автомобиля, первоначальный взнос по ипотеке и т.д.). Инвестиции же рассчитаны на долгий горизонт с нефиксированным доходом и полной ответственностью за результат.

Что важно при открытии вклада?

В первую очередь решите, на какой срок и для чего вы кладёте деньги: накопить на крупную покупку, получить доход или просто сохранить средства. От этого зависят условия вклада, на которые следует обратить внимание. Посмотрите предложения нескольких банков. Обращайте внимание не только на ставку, но и на другие детали: срок, минимальный остаток, можно ли пополнять или частично снимать деньги, как выплачиваются проценты (в конце срока или ежемесячно), есть ли капитализация (когда начисленные проценты увеличивают сумму вклада).

Внимательно изучите договор, проверьте все условия: как начисляются и выплачиваются проценты, что будет при досрочном закрытии (часто ставку пересчитывают по ставке «до востребования»), есть ли какие-либо дополнительные комиссии. 

Обязательно убедитесь, что банк участвует в системе страхования вкладов. Это значит, что ваши деньги в пределах 1,4 млн рублей защищены государством. Если сумма больше, разумно распределить её между несколькими банками. 

Важно понимать, как ключевая ставка влияет на вклады. От неё во многом зависят и ставки по вкладам в коммерческих банках. 

Если Банк России повышает ключевую ставку — банкам становится дороже занимать деньги. Чтобы привлечь вкладчиков, они обычно повышают и ставки по депозитам. Если ключевая ставка снижается — ситуация обратная: доходность по новым вкладам, как правило, падает. 

При этом также важно помнить: ставка по уже открытому вкладу с фиксированным процентом не изменится, даже если ключевая ставка поменяется. Новые условия будут действовать только для новых вкладов или при продлении старого. 

Появились вклады, ставка по которым привязана к ключевой ставке. По ним доходность меняется. В период роста ставки такой вклад может быть выгоднее обычного, но если ставка пойдёт вниз — доходность тоже снизится.